（台泰時報11月18日電）泰國電商市場近年快速推升「先買後付」（Buy Now Pay Later, BNPL）服務需求，消費者在網購平台以簡易程序取得額度的情況愈加普遍，也引發金融領域對潛在逾期風險的關注。業界指出，使用門檻低與核准迅速，使部分民眾無形中累積債務，若缺乏完善規範，未來可能對家庭財務與整體金融穩定造成影響。

多家電商與金融科技企業觀察到，BNPL 的增長最明顯出現在大型購物平台，許多消費者將其視為常態化的付款方式。資訊取得快速、流程簡短，加上核定額度便利，使此類服務成為年輕族群的主要信用工具之一。但也因為過於便利，部分用戶未必充分掌握自身的還款能力，導致家庭負債風險悄然增加。分析人士認為，主管機關需盡速調整監管架構，使新型信用服務在可控範圍內發展。

在此情況下，泰國市場兩大電商平台 Shopee 與 Lazada 均強調，旗下 BNPL 產品採取嚴格的額度審核制度，並以多重評估機制控管風險。Shopee 的 SPayLater 由母公司 Sea Group 旗下 Monee 負責營運，平台代表蘇帕威（Supawit Hongsamornsri）表示，BNPL 的定位並非鼓勵消費者大幅增加負擔，而是協助管理日常現金流，因此平台在核定額度時採深度評分模型，從交易歷史、付款紀錄與使用習慣等多元面向進行分析。

蘇帕威說，SPayLater 採用多層次安全架構，並設有專責團隊監測使用行為，避免用戶因過度消費造成財務壓力。他強調，公司遵守泰國銀行（央行）各項規範，並在平台提供金融教育內容，以協助消費者提升財務知識和還款意識。他指出，審核制度的核心在於維持「可負擔的信用額度」，確保用戶的負擔不會超出能力。

Lazada Thailand 執行長瓦麗莎（Warisa Kiattiphinyochai）也說明，Lazada PayLater 的客群使用率逐年上升，其中電子產品類別特別活躍。平台在核定額度前會先建置個人化風險模型，並以內部資料交叉比對歷史交易與付款習慣。她表示，公司專設團隊評估信用狀況，並依個別風險給予相符額度，以確保 BNPL 模式在可控環境中運作。

業界人士觀察指出，泰國 BNPL 市場仍處快速擴張期，伴隨線上購物規模增加，年輕族群進入信用系統的速度較過往更快，平台亦持續推出新工具以提升服務黏著度。部分 BNPL 服務的交易資訊已陸續被納入信用資料庫，有助於未來信用紀錄更透明化。但逾期管理、消費者保護與平台間資訊整合仍是需持續關注的議題。

儘管 BNPL 能擴大消費選擇並補足部分族群缺乏傳統信用管道的缺口，金融專家提醒，若缺乏配套制度，快速成長的市場可能演變為系統性風險來源。相關單位未來需與業者共同建立完善框架，使 BNPL 成為穩健可持續的金融工具，而非導致債務累積的起點。

圖片來源：Bangkok Biz